2017年中国水泥行业产能、增速统计分析及价格走势预测【图】

来源: 来源: 中国产业信息网 发布时间:2017年12月26日

    2017 年 1-11 月份,全国累计水泥产量 21.55 亿吨,比去年同期下降 0.2%, 增速较去年同期下降 2.9 个百分点。其中 11 月份水泥产量 2.2 亿吨,环比 增长 0.28%,同比增长 4.8%。分地区来看,前 10 个月华东和中南地区实 现正增长,累计增速分别为 2.7%和 1.2%;受环保等因素影响,三北地区 需求下滑,华北、东北和西北,累计分别下滑 12.37%,8.7%和 1.28%。总 体来看,水泥行业整体需求保持平稳,企业出货量良好。

水泥产量累计值及增速

数据来源:公开资料整理

2017年1-10月水泥产量及增速

地区名称
10月水泥产量
累计水泥产量
本月产量(万吨)
较上月增长(%)
同比增长(%)
累计产量(万吨)
同比增长(%)
占全国比重(%)
全国
21989.61
-0.68
-3.10
196288.42
-0.50
-
华北地区
1673.99
-19.50
-11.53
14597.88
-12.37
7.44
东北地区
1216.84
-16.69
-10.21
8766.14
-8.70
4.47
华东地区
7026.69
2.79
-0.07
63473.50
2.70
32.34
中南地区
6219.85
0.26
-2.43
56761.98
1.20
28.92
西南地区
3728.09
9.43
-4.83
35446.12
-0.59
18.06
西北地区
2124.14
-1.33
0.09
17242.79
-1.28
8.78

数据来源:公开资料整理

    2017 年 1-11 月份全国基础设施投资(不含电力)12.67 万亿元,同比增长 20.1%,较 1-10 月份增速提高 0.5 个百分点,高于去年同期 1.2 个百分点。 其中水利管理业、公共设施管理业、道路运输业和铁路运输业增速分别为 17%、23.3%、24.6%和 0.5%。基建投资增速依旧保持稳定,对水泥需求 提供强有力支撑。

固定资产投资(不含电力)完成额累计值及增速

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    自 2013 年开始,水泥熟料产能增速已经下滑至个位数, 截止 2016 年末熟料产能为 18.13 亿吨,同比增长 2.3%。发改委曾在 2009 年 9 月 30 日停止了新建水泥生产线的审批,且在手批文有效期为 3年,2009 年至今基本没有批复新的生产线,在建生产线基本上三年建完(有 更新换代的改造)。目前我国熟料产能利用率不足 70%,仍处于产能过剩 状态,2017 年政府及行业加大力度进行供给侧改革,因此未来批复新的生产线的概率较小,新增产能基本得到控制。

2009-2016 年熟料产能及增速

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2016 年熟料产能区域分布图

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    截至 2017 年 6 月底,全国水泥企业共 3465 家,其中熟料生产企业 46 家, 含熟料的水泥生产企业 1234 家,水泥粉磨站企业 2173 家,水泥配置站企 业 12 家。全国实际熟料产能 20.2 亿吨,水泥产能 38.30 亿吨。2016 年全 国熟料产量 13.76 亿吨,熟料产能利用率 68%,水泥产量 24.03 亿吨,水 泥产能利用率 62.74%。2016 年前 10 大水泥企业熟料产业集中度 57%, 水泥产业集中度仅为 41%,行业仍比较分散。截止到 17 年三季度末,受 供给侧改革的影响,水泥产能利用率达到 69.3%,较去年同期提升了 1.6 个百分点,产能利用率呈逐步提升的态势。

全国水泥熟料产能利用率

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2016 年全国前十大水泥熟料产能集中度

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    根据《水泥行业去产能 2020 行动计划实施方案》,计划到 2020 年压减熟料产能 39270 万吨,关闭水泥粉磨站企业 540 家, 使全国熟料产能平均利用率达到 80%,水泥产能平均利用率达到 70%,其 中 2018 年全国范围内压减熟料产能 9700 万吨,压减水泥粉磨站企业 120 家,全面停止生产 32.5 强度等级水泥产品。

    在需求保持稳定的情况下,区域间企业主动通过错峰生产,控制产量,叠 加外部因素环保趋严,不达标产能被停产整改,使得行业供需格局得到大 幅改善,截止到 12 月上旬,华东地区 42.5 标号水泥均价达到 512 元/吨, 较去年同期上涨 169 元左右,华北、中南和西南地区 42.5 标号水泥价格分 别为 362 元,444 元和 458 元吨,较去年同期高基数仍有一定程度上涨, 企业间盈利情况大幅改善,四季度价格维持高位将为明年开春 奠定高基数,明年一季度有望实现淡季不淡行情。

华北地区 42.5 标号水泥价格

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华东地区 42.5 标号水泥价格

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中南地区 42.5 标号水泥价格

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西南地区 42.5 标号水泥价格

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    截至 11 月末,全国水泥库存 52.44%,,较去年同期下降 12 个百分点,由 于多地执行错峰生产,水泥供给大幅收缩,导致企业库存普遍偏低,企业 稳价的意愿强烈,预计四季度水泥价格将维持高位。

全国平均水泥库存量

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